أبقت جي بي مورجان يوم الخميس على تصنيف زيادة الوزن على سهم شركة هون هاي للصناعات الدقيقة المحدودة. (2317:TT) (2317:TT) (OTC: HNHPF) ورفعت السعر المستهدف إلى 170.00 دولار تايواني جديد. يعكس التعديل توقعات الشركة الإيجابية بشأن أرباح الشركة المستقبلية، لا سيما في مجال الذكاء الاصطناعي (AI).
يشير تحليل البنك الاستثماري إلى أنه من المتوقع أن تشكل عائدات خوادم الذكاء الاصطناعي وإجمالي الأرباح الإجمالية لشركة هون هاي 18% و21% على التوالي من إجمالي إيراداتها بحلول عام 2025. ومن المتوقع أن يكون هذا النمو مدفوعًا بزيادة حصة شحنات الرقاقة الفائقة GB200 من NVDA ودور هون هاي الكبير في تجميع هذه الحلول على مستوى اللوحة والحامل.
وقد أدت ثقة الشركة في أداء هون هاي إلى مراجعة تقديرات ربحية السهم للسنة المالية 25E بالزيادة بنسبة 6%. يستند السعر المستهدف الجديد البالغ 170.00 دولار تايواني جديد إلى مضاعف الأرباح الآجلة بمقدار 13 ضعفًا لمدة 12 شهرًا، والذي تمت زيادته بمقدار درجتين لمراعاة مساهمة الأرباح المرتفعة المتعلقة بالذكاء الاصطناعي.
كما يسلط التقرير الضوء أيضًا على أن هون هاي تتداول حاليًا بخصم كبير مقارنةً بمصنعي التصميمات الأصلية الآخرين (ODMs)، والتي يتم تداولها بمضاعفات مضاعف ربحية تتراوح بين 16 و23 ضعفًا. ويتوقع JPMorgan أن تضيق فجوة التقييم هذه في الأرباع القادمة مع زيادة الاعتراف بإمكانيات أرباح هون هاي على نطاق واسع في السوق.
رؤى InvestingPro
مع تقدم شركة Hon Hai Precision Industry Co. (HNHPF) في قطاع الذكاء الاصطناعي، توفر البيانات والرؤى في الوقت الفعلي من InvestingPro فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة وأداء السوق. تبلغ القيمة السوقية للشركة 64.35 مليار دولار أمريكي، وتبلغ نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) 14.49، مما يشير إلى تقييم معقول مقارنةً بنظرائها في القطاع. وتجدر الإشارة إلى أن نسبة السعر إلى الربحية للسهم قد عدلت قليلاً إلى 15.41 على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، مما يعكس نظرة السوق المتطورة لقدرة الشركة على تحقيق الأرباح.
على الرغم من انخفاض الإيرادات بنسبة 7.01% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، حافظت هون هاي على عائد قوي للتدفق النقدي الحر، وهي علامة واعدة للمستثمرين الذين يبحثون عن الشركات التي لديها القدرة على توليد النقد. بالإضافة إلى ذلك، يبلغ هامش الربح الإجمالي للشركة 6.3%، وهو هامش ربح إجمالي للشركة، وهو ليس الأقوى في صناعتها، ولكنه مدعوم بهامش دخل تشغيلي قوي يبلغ 2.7%. يجب أن يلاحظ المستثمرون أن شركة Hon Hai هي أيضًا لاعب بارز في صناعة المعدات والأدوات والمكونات الإلكترونية وقد دفعت باستمرار أرباحًا على مدار 24 عامًا متتالية، حيث تقدم عائدًا بنسبة 2.57%.
تُسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن هون هاي تحتفظ بنقدية أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية، وهي علامة إيجابية على الاستقرار والمرونة المالية. علاوة على ذلك، يتم تداول الشركة عند مضاعف تقييم منخفض للإيرادات، مما قد يجذب المستثمرين ذوي القيمة. ومع ذلك، من المهم أن ندرك أن سبعة محللين قد قاموا بمراجعة أرباحهم بتخفيضها للفترة القادمة، ويشير مؤشر القوة النسبية (RSI) إلى أن السهم حاليًا في منطقة ذروة الشراء، مما قد يشير إلى تراجع محتمل في السعر.
بالنسبة للمستثمرين المهتمين باكتساب المزيد من الأفكار، هناك نصائح إضافية من InvestingPro متاحة على InvestingPro. استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+، والذي يتضمن ثروة من البيانات المالية وتحليلات الخبراء لإبلاغ قراراتك الاستثمارية.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.