قام بنك UBS يوم الاثنين بتعديل نظرته المستقبلية لسهم TFI International (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: TFII)، وهي شركة رائدة في مجال النقل والخدمات اللوجستية. وخفضت الشركة السعر المستهدف لأسهم الشركة إلى 163 دولارًا من 175 دولارًا أمريكيًا في السابق مع الحفاظ على تصنيف الشراء للسهم. وتأتي هذه المراجعة في أعقاب تقرير أرباح شركة TFI International للربع الأول من العام، والذي كشف عن ربحية السهم الواحد (EPS) البالغة 1.24 دولار، وهو أقل من تقديرات UBS وإجماع الآراء البالغة 1.39 دولار.
بلغ إجمالي إيرادات شركة TFI International باستثناء رسوم الوقود الإضافية 1.6 مليار دولار، وهو ما يتماشى مع توقعات UBS. ومع ذلك، فإن النسبة التشغيلية للشركة - وهي مقياس للكفاءة حيث تشير النسبة المئوية المنخفضة إلى أداء أفضل - في جميع قطاعات الأعمال لم تتوافق مع توقعات UBS. والجدير بالذكر أن قطاعي الطرود والبريد السريع والخدمات اللوجستية سجلا فروقاً سلبية في الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب (EBIT) بقيمة 6 ملايين دولار و7 ملايين دولار على التوالي، مقارنة بنموذج UBS.
في قسم الشحن بالشاحنات، تجاوزت الإيرادات توقعات UBS، حيث بلغت 400 مليون دولار مقابل 392 مليون دولار المتوقعة. وعلى الرغم من هذه الإيرادات المرتفعة، لم تكن النسبة التشغيلية للقطاع البالغة 89.6% مواتية كما قدرتها UBS بنسبة 88.5%، مما أدى إلى انخفاض بنسبة 8% في الدخل التشغيلي.
سجل قطاع الشحن الأقل من حمولة الشاحنات (LTL) في كندا دخلاً تشغيلياً للربع الأول يتوافق مع توقعات UBS. ومع ذلك، كان الدخل التشغيلي لقطاع النقل بالشاحنات ذات الحمولة الأقل من الشاحنات في الولايات المتحدة أقل بنسبة 5% عن التوقعات بسبب نسبة تشغيل بلغت 92.6%، والتي كانت أسوأ بـ 40 نقطة أساس عن المتوقع.
يعكس السعر المستهدف المعدل للسعر الذي حددته UBS الأداء الأخير للشركة والتحديات التشغيلية التي واجهتها في الربع الأول. تواصل الشركة تأييدها لسهم TFI International كشراء، مما يشير إلى نظرة إيجابية للسهم على الرغم من التعديلات الأخيرة على التوقعات المالية.
رؤى InvestingPro
بينما تتخطى TFI International التحديات التشغيلية الأخيرة، توفر البيانات والتحليلات في الوقت الفعلي من InvestingPro سياقًا إضافيًا للمستثمرين. مع رسملة سوقية تبلغ 11.63 مليار دولار أمريكي ونسبة السعر إلى الأرباح تبلغ 24.06، فإن مقاييس تقييم الشركة جديرة بالملاحظة. أما نسبة السعر إلى القيمة الدفترية لشركة TFI International، وهي مقياس للتقييم السوقي، فهي أعلى من ذلك عند 4.49 وفقًا لآخر اثني عشر شهرًا المنتهية في الربع الأول من عام 2024، مما يشير إلى وجود علاوة على صافي قيمة أصول الشركة.
تشير اتجاهات الإيرادات إلى ارتفاع ربع سنوي طفيف بنسبة 1.12% في الربع الأول من عام 2024، على الرغم من وجود انخفاض ملحوظ بنسبة 10.97% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية. وعلى الرغم من ذلك، لا يزال هامش الربح الإجمالي للشركة قوياً عند 21.31%، مما يعكس كفاءة عملياتها في تحقيق الأرباح من المبيعات. علاوة على ذلك، حافظت شركة TFI International على التزامها تجاه المساهمين، حيث حافظت على توزيعات الأرباح لمدة 23 عامًا متتالية، حيث يبلغ عائد توزيعات الأرباح حاليًا 1.16% ونموًا حديثًا بنسبة 14.29% في توزيعات الأرباح.
تُسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن السهم حاليًا في منطقة ذروة البيع وفقًا لمؤشر القوة النسبية، وهو ما قد يثير اهتمام المستثمرين الباحثين عن القيمة. بالإضافة إلى ذلك، من المهم ملاحظة أنه على الرغم من أن بعض المحللين قد قاموا بمراجعة توقعات أرباحهم بالخفض للفترة القادمة، إلا أنه من المتوقع أن تحقق الشركة أرباحًا هذا العام وقد حققت أرباحًا على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية. بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في أداء TFI International وآفاقها المستقبلية، تقدم InvestingPro العديد من النصائح الأخرى التي يجب مراعاتها. استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+، واحصل على مجموعة كاملة من الرؤى.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.