أعلنت شركة Embraer S.A. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: ERJ)، وهي شركة عالمية رائدة في مجال الطيران، عن نتائج مالية قوية للربع الرابع من عام 2023 وللسنة بأكملها. وقد شهدت الشركة نمواً كبيراً في جميع وحدات أعمالها، مع زيادة بنسبة 20% في إيرادات الطيران التجاري وأعلى حجم تسليمات طائرات رجال الأعمال منذ سبع سنوات.
كما شهد قطاعا الدفاع والأمن والخدمات والدعم في إمبراير نمواً قوياً أيضاً، مما ساهم في تحقيق رقم قياسي في حجم الأعمال المتراكمة بلغ 18.7 مليار دولار أمريكي. كما تم التأكيد على الصحة المالية للشركة من خلال توليد أكثر من 300 مليون دولار أمريكي من التدفق النقدي الحر، متجاوزةً بذلك توجيهاتها الخاصة، وحصلت على تصنيف من الدرجة الاستثمارية.
النتائج الرئيسية
- ارتفعت إيرادات إمبراير وعمليات التسليم في جميع وحدات الأعمال في الربع الرابع وكامل عام 2023.
- نمت إيرادات الطيران التجاري بنسبة 20%، مدفوعةً بارتفاع عمليات التسليم وتحسن مزيج المنتجات.
- قامت شركة الطيران التنفيذي بتسليم أكبر عدد من الطائرات منذ سبع سنوات وحققت هامش أرباح معدّل بنسبة 9% قبل احتساب الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك.
- ارتفعت عائدات قطاع الدفاع والأمن بشكل ملحوظ، مدفوعةً بارتفاع حجم طائرات C-390.
- حافظت الخدمات والدعم على زخم النمو القوي مع تحقيق هوامش أرباح معدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك من رقمين.
- وصلت الأعمال المتراكمة للشركة إلى أعلى مستوى لها منذ ست سنوات عند 18.7 مليار دولار أمريكي.
- حققت إمبراير أكثر من 300 مليون دولار أمريكي من التدفق النقدي الحر، متجاوزةً بذلك توجيهاتها المالية.
- استعادت الشركة تصنيفها من الدرجة الاستثمارية وتوقعت مزيجاً من 70% من الطائرات الخفيفة و30% من الطائرات المتوسطة لعام 2024.
توقعات الشركة
- يشعر المسؤولون التنفيذيون في Embraer بالتفاؤل بشأن تحقيق أهداف الإنتاج على الرغم من التأخيرات المتعلقة بالموردين.
- تستمر الاستثمارات في مجال الطيران التنفيذي والخدمات، مع التركيز على الابتكار وتطوير المنتجات الجديدة.
- تم توقع مزيج من عمليات تسليم الطائرات التجارية وطائرات رجال الأعمال لعام 2024، مع مزيج أعلى بنسبة 18% مقارنة بعام 2023.
أبرز الملامح الهبوطية
- التأثير السلبي قصير الأجل المتوقع على الهوامش على المدى القصير بسبب مرحلة تكثيف برنامج الصيانة والإصلاح والعَمرة في شركة OGMA.
- أدت التقلبات إلى توجيهات متحفظة لتحويل التدفق النقدي الحر للتدفق النقدي الحر للأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، مع مستوى مستهدف متوسط الأجل بنسبة 50%.
أبرز الملامح الصعودية
- يتقدم برنامج GTF MRO في OGMA بشكل جيد، ومن المقرر أن يزيد إيرادات OGMA بأكثر من الضعف خلال العامين المقبلين.
- تتوقع Embraer تحقيق إيرادات إضافية بقيمة 40 مليون دولار أمريكي هذا العام من برنامج GTF.
- تشير التوقعات طويلة الأجل لأعمال الصيانة والإصلاح والعَمرة الخاصة ببرنامج GTF إلى تحقيق هامش ربح أعلى من خانة واحدة.
- تتقدم شهادة E2 ETOPS، والتي ستعزز القدرة التنافسية لطائرات E2 من إمبراير في أوروبا ومناطق أخرى.
الأخطاء
- لم تتم مناقشة أي أخطاء محددة خلال مكالمة الأرباح.
أبرز الأسئلة والأجوبة
- من المقرر أن يتم التسليم الأول لبرنامج الصيانة والإصلاح والعَمرة في أبريل، مع توقع نمو كبير لشركة OGMA وإمبراير.
- ستعمل شهادة ETOPS لطائرة E2 على تحسين قابلية تسويقها في حملات المبيعات، خاصةً في أوروبا.
وباختصار، رسمت مكالمة أرباح Embraer صورة لشركة في طور الصعود، مع نتائج مالية قوية واستثمارات استراتيجية تستعد لتعزيز المزيد من النمو. على الرغم من بعض التحديات، لا تزال التوقعات بالنسبة لشركة Embraer إيجابية مع استمرارها في الابتكار وتوسيع وجودها العالمي في قطاع الطيران.
InvestingPro Insights
تتنقل شركة Embraer S.A. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: ERJ) في بيئة سوق ديناميكية، وتوفر أحدث البيانات من InvestingPro فهمًا أعمق للمركز المالي للشركة وأداء أسهمها. فيما يلي بعض المقاييس والنصائح الرئيسية التي يجب على المستثمرين أخذها في الاعتبار:
بيانات InvestingPro:
- القيمة السوقية: تبلغ القيمة السوقية لشركة Embraer حوالي 4.3 مليار دولار أمريكي، مما يعكس حضورها الكبير في صناعة الطيران.
- نمو الإيرادات: سجلت الشركة نموًا ملحوظًا في الإيرادات بنسبة 32.36% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، مما يشير إلى أداء أعمال قوي.
- أداء السعر: أظهر سهم Embraer عائدًا قويًا على مدار الأشهر الستة الماضية، حيث بلغ إجمالي عائد السعر 63.06%.
نصائح InvestingPro:
- عائد المساهمين: يُظهر سهم Embraer عائدًا مرتفعًا للمساهمين، وهو ما قد يكون جذابًا للمستثمرين الذين يبحثون عن شركات ذات عوائد رأسمالية محتملة.
- تفاؤل المحللين: يتوقع المحللون أن تحقق شركة Embraer أرباحًا هذا العام، وهو ما يتماشى مع التوقعات الإيجابية للشركة ومسار نموها. بالنسبة للمستثمرين المهتمين بالمزيد من الرؤى، هناك 13 نصيحة إضافية متاحة من InvestingPro، والتي يمكن استكشافها لإجراء تحليل أعمق.
يمكن للمستثمرين الذين يسعون إلى الاستفادة من مكانة Embraer في السوق وإمكانية نموها الاستفادة من هذه الرؤى. للوصول إلى قائمة شاملة بنصائح ومقاييس InvestingPro، تفضل بزيارة https://www.investing.com/pro/ERJ. علاوةً على ذلك، استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro وPro+، مما يتيح لك المزيد من المعلومات الاستثمارية القيّمة.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.