قبل الافتتاح الأمريكي: سهم للبيع وآخر للشراء

المقال مترجم من اللغة الإنجليزية بتاريخ 1 يونيو 2021

سهم للشراء، وأخر يجب الابتعاد عنه عند افتتاح الأسواق: اكسبرس، وكلوركس

كان الأسبوع الماضي ممتازًا بالنسبة للأسهم. فقد ارتفعت وول ستريت في تعاملات يوم الجمعة، مع إغلاق جميع المتوسطات الرئيسية على مرمى البصر من سجلاتها الأخيرة وسط تفاؤل مستمر بشأن التعافي الاقتصادي الأمريكي.

كما ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي الرائد ومؤشر إس أند بي 500 بنسبة 0.9٪ و1.2٪ على التوالي خلال الأسبوع، وكسر كلاهما سلسلة خسائر استمرت أسبوعين. في غضون ذلك، تقدم مؤشر ناسداك المركب ذو التقنية العالية بنسبة 2.1٪ خلال نفس الإطار الزمني ليسجل أفضل أداء أسبوعي له منذ 9 أبريل.

ولدينا المزيد من تقارير الأرباح، هذا الأسبوع، البارزة القادمة من شركات مثل Zoom Video Communications Inc (NASDAQ:ZM) وDocuSign Inc (NASDAQ:DOCU) وSlack Technologies Inc (NYSE:WORK) وCrowdstrike Holdings Inc (NASDAQ:CRWD)، على سبيل المثال لا الحصر.

وعلى الرغم من اختصار عطلة الأسبوع، سيتم أيضًا إصدار جولة أخرى من البيانات الاقتصادية المهمة، بما في ذلك تقرير التوظيف الأمريكي لشهر مايو، مما يجعل هذا الأسبوع مليئًا بالنشاط.

وبغض النظر عن الاتجاه الذي يتخذه السوق، فإننا نلقي الضوء أدناه على سهم من المحتمل أن يكون مطلوبًا وآخر قد يشهد مزيدًا من الانخفاض.

تذكر مع ذلك، أن الإطار الزمني لدينا هو فقط للأسبوع القادم.

السهم المفضل للشراء: اكسبرس 

ستكونExpress Inc (NYSE:EXPR) في بؤرة الاهتمام هذا الأسبوع، حيث ينتظر المستثمرون آخر النتائج المالية من متجر الملابس بالتجزئة في المول، والذي يقدم الملابس والإكسسوارات للعمل، وغير رسمية، والخروج.

كما ارتفعت أسهم شركة كولومبوس بولاية أوهايو الأسبوع الماضي، وحصلت على دفعة كجزء من ظاهرة " أسهم الـ"ميم"، التي شهدت أسماء مثل غيمستوب كورب (NYSE:GME)وAMC Entertainment Holdings Inc (NYSE:AMC)) وBlackBerry Ltd DRC (BA:BB) والتي حققت مكاسب كبيرة هذا العام.

في حين برز اكسبرس كسهم شائع بين متداولي التجزئة في منتدى وول ستريت بيتس في ريديت مثل جيم ستوب وايه ام سي وبلاك بيري، على الرغم من وجود انخفاض حاد في النسبة المئوية لأسهمها القائمة التي تم حجزها.

كما أنهى سهم اكسبرس تعاملاته، الذي بدأ العام عند حوالي 0.90 دولارًا وارتفع على طول الطريق إلى أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا عند 13.93 دولارًا في أواخر يناير، عند 4.29 دولارًا يوم الجمعة، مما جعل الشركة ذات رؤوس الأموال الصغيرة تقدر بنحو 284 مليون دولار.

وعلى الرغم من التقلبات الشديدة، فقد ارتفعت أسهم سلسلة الملابس والإكسسوارات بنسبة 371٪ منذ بداية العام حتى الآن، متجاوزة بكثير العوائد المماثلة لكل من مؤشر داو جونز وستاندرد آند بورز 500.

تتطلب توقعات الإجماع خسارة 0.52 دولار لكل سهم عندما تقدم اكسبرس نتائج الربع الأول قبل جرس الافتتاح يوم الخميس، وتحسن بشكل كبير من خسارة السهم الواحد 1.55 دولار في الفترة من العام الماضي. ومن المتوقع أن تقفز الإيرادات بنسبة 53٪ على أساس سنوي لتصل إلى 322.1 مليون دولار.

بالإضافة إلى أرقام المحصلة النهائية، سيراقب المستثمرون لمعرفة ما إذا كانت مبيعات متاجر الملابس بالتجزئة المماثلة في نفس المتجر قد تحسنت، بعد أن تراجعت بنسبة 27٪ في الربع السابق بسبب التأثير السلبي لكوفيد-19.

في حين سيكون اللاعبون في السوق متحمسين أيضًا لسماع المزيد من التفاصيل حول استراتيجية التجارة الإلكترونية الجديدة للشركة والتي تهدف إلى زيادة مبيعات قناتها الرقمية إلى مليار دولار بحلول عام 2024.

وبناءً على النشاط في سوق الخيارات، يقوم المتداولون بتسعير حركة كبيرة لأسهم اكسبرس بعد النتائج، مع تحول ضمني محتمل يبلغ حوالي 9 ٪ في أي من الاتجاهين.

الأسهم التي يجب الابتعاد عنها: شركة كلوروكس

من المتوقع أن تعاني أسهم Clorox Co (NYSE:CLX)، الشركة المصنعة لمنتجات التنظيف المنزلية المعروفة، والتي كانت واحدة من أكبر الفائزين خلال الوباء لعام 2020، أسبوعًا آخر متقلبًا وسط تراجع المخاوف بشأن انتشار فيروس كورونا في الولايات المتحدة.

في حين تستمر حالات كوفيد-19 في الانخفاض في جميع أنحاء البلاد، حيث تنخفض إلى أدنى مستوياتها منذ ما يقرب من عام، بينما يستمر عدد الأشخاص الذين تم تطعيمهم في الازدياد.

كما انخفض المتوسط ​​المتحرك الحالي لمدة 7 أيام في الولايات المتحدة للحالات الجديدة اليومية بنسبة 22.3٪ عن الأسبوع السابق إلى 21627، وهو أدنى مستوى منذ يونيو 2020، وفقًا لأحدث الأرقام الصادرة عن مراكز السيطرة على الأمراض والوقاية منها.

والأكثر تشجيعًا هو أن المتوسط ​​الحالي لمدة 7 أيام انخفض بنسبة 91٪ من ذروة بلغت 253000 تقريبًا تم الوصول إليها في أوائل يناير.

المصدر: CDC

مع أخذ ذلك في الاعتبار، قد ينخفض ​​سهم كلوركس أكثر في الأيام المقبلة حيث أنه من المحتمل أن يؤدي تحسن التوقعات الصحية إلى قيام المزيد من الدول بإلغاء قيودها الاجتماعية في عصر الوباء.

يجب أن يُترجم ذلك إلى انخفاض الطلب على أساسيات عصر كوفيد، مثل معقم اليدين ومناديل التنظيف وغيرها من المنتجات المطهرة.

وتمثل المناديل المبللة والمطهرة للشركة ما يقرب من 25٪ من مبيعاتها. ولعل الأهم من ذلك، هو أن قطاع التنظيف في كلوركس، والذي يتضمن هذه المنتجات بالإضافة إلى العلامات التجارية الأخرى مثل باين-سول و جرين ووركس، يولد 53٪ من إجمالي أرباح كلوركس.

شهدت شركة كلوركس انخفاضًا ثابتًا في أسهمها إلى مستويات منخفضة جديدة حتى مع ظهور علامات انتعاش في السوق الأوسع نطاقاً من نوبة التقلب الأخيرة. منذ بداية العام وحتى تاريخه، خسرت الأسهم 12.5٪، مقارنة بمكاسب إس أند بي 500 بنسبة 12٪ خلال نفس الإطار الزمني.

في حين أغلق سهم كلوركس، الذي انخفض الآن بنحو 26٪ تقريبًا عن أعلى مستوى له على الإطلاق عند 239.85 دولارًا ، تعاملاته في جلسة الجمعة عند 176.73 دولارًا، وهو أدنى مستوى له منذ أبريل 2020.

وبالمستويات الحالية، تبلغ القيمة السوقية لشركة المنتجات الاستهلاكية العملاقة في أوكلاند بولاية كاليفورنيا حوالي 22 مليار دولار.