المقال مترجم من اللغة الإنجليزية بتاريخ 24/02/2021
- الاسترليني يصل أعلى المستويات في 3 سنوات
- المستثمرون الآسيويون لم يقتنعوا بحديث جيروم باول
- الذهب يهبط مع الدولار
الأحداث الرئيسية
ارتفعت العقود الآجلة للمؤشرات الأمريكية: داو جونز، وإس آند بي 500، ومؤشر ناسداك، وراسيل 2000، والأسهم الأوروبية التي وجدت موطأ قدم لها، بينما تعافت عوائد السندات. وتقترح الحركة بأن الاقتصاد العالمي في حالة من التعافي ، مع زيادة وتيرة برامج تطعيم ضد فيروس كورونا.
بتكوين والبلاتين يتعافيان.
الشؤون الاقتصادية العالمية
ارتفع مؤشر ستوكس 600 بدعم من شركات السفر والبناء، والتي عانت من إغلاقات فيروس كورونا، وهو ما يعد جيدًا للاقتصاد، الذي يستعد للافتتاح. والقطاعات سجلت نتائج أفضل من المتوقع في ألمانيا. بينما توسع الاقتصاد الألماني بـ 0.3% على أساس ربعي، ليتفوق على ما هو متوقع لنتيجة النمو بربع واحد.
ومؤشر فوتسي 100 (LON:LSEG) تراجع بسبب قوة الجنيه الاسترليني، والتي تضغط على الصادرات.
يتشكل على فوتسي نموذج رأس وكتفين صاعد، وديناميكيته هي تفاؤل في غير محله (مع اختراق للأسفل) بما سيرفع المؤشر أعلى الكتف الأيمن. لاحظ بأن حجم التداول عند الكتف الأيمن يضعف، ويزيد الحجم عند مهبط الرأس. ولو استمرت هذه الحركة في السوق سيزيد حجم التداول.
وصل الجنيه الاسترليني لارتفاع 3 سنوات بسبب الاعتقاد بأن البنك المركزي البريطاني لن يهبط بمعدل الفائدة لما دون الصفر، وسيرتفع التضخم بآمال تحسن الأجور.
مع إكمال نموذج رأس وكتفين مزدوج منذ 2018، فالاسترليني متجه لإكمال قاع مزدوج ضخم منذ منتصف 2016.
وكما هو الحال في الأسواق، فالتحركات هنا تقودها عقلية القطيع، ومع اختلاف العقليات، تختلف التحركات.
فما يحدث مؤخرًا من تصفية في سندات الخزانة يعد إشارة إيجابية على الأسهم الأمريكية، وهكذا أعلن رئيس الاحتياطي الفيدرالي نفسه. وقال رئيس الاحتياطي الفيدرالي، جيروم باول، يوم أمس إن عوائد السندات المرتفعة تدفع للتفاؤل.
وفي آسيا ارتفعت عوائد سندات الخزانة، ولكنها وضعت ضغوط على تقييمات أسهم النمو. وهبط مؤشر توبكس الياباني بسبب أسهم التكنولوجيا. وكانت التداول في هونج كونج عصيبًا مع هبوط أسهم الدورة الاقتصادية والطاقة والتكنولوجيا، على خلفية تقارير برفع الضرائب على عوائد التداولات.
وارتد مؤشر إس آند بي 500 من تصفية حادة دفعته للهبوط بـ 1.8% يوم الاثنين بعد شهادة باول أمام الكونجرس والتي هدأت من مخاوف المستثمرين حول أثر التضخم على النمو، بما يدفع لشراء الانخفاض.
وعانى مؤشر ناسداك من أكبر الخسائر، وارتفاع العوائد يؤدي لتزايد مخاوف المستثمرين حول قيم الأسهم التكنولوجية والتي ربما تكون غير مستدامة. ولكن قال باول إن الفيدرالي لن يتوقف عن دعم السوق، وعندها محا ناسداك الخسائر والتي وصلت لـ 3.5%.
وتعافت عوائد سندات الخزانة أجل 10 سنوات من الخسائر التي تكبدتها.
والتعافي يدل على أن العوائد مستمرة في صعودها العميق، وهو ما يخيف السوق.
الذهب عاجز على الرغم من ضعف الدولار. فمنذ وصول المعدن الثمين لرقمه القياسي خلال العام الماضي، تحول المستثمرون إلى البلاتين كمخزن للقيمة.
لماذا يتحدث الجميع عن السندات، وهل لهذا دور في اضطراب سعر الذهب؟
ارتفع المعدن في نموذج استمراري بما يدل على اختراق القناة الصاعدة الحالية.
أمّا بتكوين فتتعافى فوق 50 ألف دولار للعملة الواحدة.
تعافت العملة الرقمية بعد وصولها لقاع القناة الصاعدة منذ انخفاض يناير الماضي.
وتعافى النفط من التصفية الحادة وسجل مكاسب بسيطة. ولكن النفط متجه لتصحيح، مع اعتقاد الأسواق بأن التعافي وشيك، رغم ضعف الطلب على المنتجات النفطية.
أهم ما ننتظره
- إدارة معلومات الطاقة تصدر التقرير الأسبوعي عن النفط
- تقرير أرباح إن فيديا (NASDAQ:NVDA) بعد إغلاق السوق الأمريكي اليوم
- وزراء المالية ومحافظو البنوك المركزية يجتمعون في قمة العشرين الجمعة، وجانيت يلين تتحدث.
تحركات الأسواق
الأسهم
- ارتفعت عوائد العقود الآجلة لمؤشر إس آند بي 500 بنسبة 0.1%
- ستوكس 600 ارتفع 0.1%
- إم إس سي آي لمنطقة آسيا والباسيفي ينخفض 1.8%
- مؤشر إم إس سي آي للأسواق الناشئة يهبط 1.3%
العملات
- مؤشر الدولار انخفض لـ 90.09
- اليورو ارتفع لـ 1.2169 دولار
- الاسترليني ارتفع لـ 1.4184 دولار
- الليرة التركية هبطت لـ 7.10 ليرة لكل دولار
السندات
- ارتفعت عوائد سندات الخزانة أجل 10 سنوات نقطة أساس لـ 1.35%
- ارتفعت العوائد على سندات أجل عامين بأقل من نقطة أساس لـ 0.11%
- تراجع العائد على السندات الألمانية بنقطة أساس واحدة لـ -0.32%.
- تقدمت عوائد السندات البريطانية نقطة أساس واحدة لـ 0.728%.
السلع
- ارتفع نفط برنت قرابة 65 دولار للبرميل
- ارتفع الذهب بنسبة 0.1% لـ 1,806.76 دولار للأوقية.